O que acontece com os investimentos de renda fixa com a manutenção da taxa SELIC a 15% ao ano?

Nesta quarta-feira (17/09), o Comitê de Política Monetária (Copom) do Banco Central se reúne para decidir os rumos da taxa básica de juros da economia, a famosa Selic. E a expectativa dos economistas é clara: a taxa deve ficar congelada em 15% ao ano, o maior nível em quase duas décadas.

Esse número não é pequeno. Para quem investe em renda fixa, é como se o país tivesse colocado uma placa de “Promoção de Juros Altos: Aproveite Agora!”. Quanto maior a Selic, mais rendem investimentos atrelados a ela, como CDBs, Tesouro Selic e até mesmo o velho e esquecido CDB de liquidez diária.

E o mais interessante: os analistas esperam que os juros só comecem a cair no início de 2026, o que significa mais de um ano inteiro para aproveitar retornos polpudos.

Por que a Selic influencia seus investimentos

A Selic é a taxa de referência para toda a economia. Quando ela sobe:

• Os empréstimos e financiamentos ficam mais caros.

• Os investimentos em renda fixa ficam mais atrativos, porque pagam juros maiores.

Ou seja, se por um lado quem tem dívidas sofre, quem investe ganha. E com 15% ao ano, os ganhos são bem acima da média mundial. Para ter ideia, países como os EUA operam com taxas abaixo de 6% ao ano.

Benefícios para investimentos com a Selic a 15%

Manter a Selic nesse nível traz oportunidades únicas para quem busca segurança e retorno. Veja os principais benefícios:

1. Ganhos expressivos sem correr riscos

Com 15% ao ano, você pode investir em produtos extremamente seguros, como Tesouro Selic e CDBs de bancos sólidos, e ainda assim ter ganhos acima da inflação.

2. Liquidez para emergências

Alguns produtos, como CDBs de liquidez diária e fundos DI, permitem sacar o dinheiro a qualquer momento. Com Selic alta, mesmo esse dinheiro “parado” rende muito bem.

3. Proteção contra crises

Enquanto ações e fundos imobiliários sofrem com incertezas econômicas, a renda fixa mantém previsibilidade e segurança, ideal para perfis conservadores.

4. Planejamento financeiro mais fácil

Com juros altos, você consegue projetar ganhos futuros com mais clareza, ajudando na organização das suas metas.

Opções de investimento com Selic a 15%

Se você está pensando onde aplicar, aqui vão as principais alternativas:

Tesouro Selic

• Risco: praticamente zero (título do governo).

• Rendimento: próximo à Selic.

• Prazo: pode ser vendido antes do vencimento, sem grandes perdas.

• Para quem: busca segurança e liquidez.

CDBs de bancos

• Risco: baixo, com proteção do FGC até R$ 250 mil.

• Rendimento: pode chegar a 120% do CDI.

• Para quem: quer ganhar mais que a poupança com segurança.

LCI e LCA

• Risco: baixo, com isenção de IR para pessoa física.

• Rendimento: atrelado ao CDI.

• Para quem: busca eficiência fiscal.

Fundos DI e renda fixa

• Risco: baixo.

• Rendimento: acompanha a Selic, mas com taxa de administração.

• Para quem: prefere diversificação sem escolher ativos.

Simulações: quanto rende com Selic a 15%

Vamos aos números! Suponha que você invista R$ 10 mil em diferentes prazos e produtos.

Tesouro Selic ou CDB a 100% do CDI

• 1 ano: cerca de R$ 11.500

• 2 anos: cerca de R$ 13.225

• 3 anos: cerca de R$ 15.200

CDB a 120% do CDI

• 1 ano: cerca de R$ 11.700

• 2 anos: cerca de R$ 13.700

• 3 anos: cerca de R$ 16.000

Ou seja, quem aproveita produtos que pagam acima de 100% do CDI pode acelerar ainda mais os ganhos.

Comparando com a poupança

Muita gente ainda deixa dinheiro na poupança, mas ela rende bem menos. Com Selic a 15%, a poupança paga apenas 0,5% ao mês + TR, ou algo próximo de 6,17% ao ano.

Na prática:

• R$ 10 mil na poupança em 1 ano: cerca de R$ 10.617.

• R$ 10 mil em Tesouro Selic: cerca de R$ 11.500.

A diferença é gritante.

Juros reais: ganhando acima da inflação

Com inflação projetada em torno de 4% ao ano, ter um investimento rendendo 15% significa um juro real de 10,5%. Isso é muito raro e atrativo.

No longo prazo, quem reinveste os ganhos consegue formar um patrimônio bem maior, graças aos juros compostos.

E quando os juros começarem a cair?

A festa dos juros altos não vai durar para sempre. Economistas projetam cortes a partir de 2026. Quando isso acontecer, os rendimentos da renda fixa vão cair, e os investidores podem começar a olhar novamente para:

• Bolsa de valores

• Fundos imobiliários

• ETFs e fundos multimercado

Por enquanto, porém, a renda fixa é rainha absoluta. Sendo assim, as dicas principais são:

1. Prefira produtos atrelados ao CDI ou Selic – assim você garante os 15% ao ano.

2. Diversifique entre liquidez e rentabilidade – tenha parte em CDBs com liquidez diária e parte em títulos mais longos.

3. Olhe para a tributação – LCI e LCA são isentos de IR, mas costumam pagar taxas menores.

4. Use simuladores online – isso ajuda a projetar ganhos reais para o seu perfil.

Quiz: Você sabe mesmo como aproveitar a Selic a 15%?

Cada pergunta vale 1 ponto. Some no final e descubra seu nível!

1) A Selic a 15% ao ano significa:

A) Que os preços vão subir 15% ao ano
B) Que os investimentos atrelados a ela podem render até 15% ao ano
C) Que a poupança rende 15% ao ano

Resposta certa: B (1 ponto)

2) Se a Selic está alta, quais investimentos costumam se destacar?

A) Renda variável e criptomoedas
B) Tesouro Selic, CDBs e LCIs/LCAs
C) Somente fundos de ações

Resposta certa: B (1 ponto)

3) Com a Selic a 15%, o que rende mais?

A) Poupança
B) Tesouro Selic
C) Deixar o dinheiro parado na conta-corrente

Resposta certa: B (1 ponto)

4) Um CDB que paga 120% do CDI vai render mais ou menos que o Tesouro Selic?

A) Mais
B) Menos
C) Igual

Resposta certa: A (1 ponto)

5) Qual é a vantagem da LCI e da LCA?

A) Rendem menos, mas são isentas de Imposto de Renda
B) São mais arriscadas
C) Pagam exatamente a mesma coisa que a poupança

Resposta certa: A (1 ponto)

6) Se você investir R$ 10.000 em Tesouro Selic por 1 ano a 15% ao ano, terá aproximadamente:

A) R$ 10.500
B) R$ 11.500
C) R$ 15.000

Resposta certa: B (1 ponto)

7) Por que os analistas acham que a Selic só deve cair em 2026?

A) Porque a inflação está controlada e os juros já são baixos
B) Porque o Banco Central quer garantir inflação sob controle por mais tempo
C) Porque os bancos não querem diminuir os juros

Resposta certa: B (1 ponto)

8) Qual investimento tem risco praticamente zero?

A) Tesouro Selic
B) CDBs sem garantia
C) Ações da bolsa

Resposta certa: A (1 ponto)

9) Se a inflação é de 4% ao ano e a Selic está em 15%, o juro real é de:

A) 4%
B) 10,5%
C) 15%

Resposta certa: B (1 ponto)

10) Quando a Selic começar a cair, o que pode ficar mais atrativo?

A) Bolsa de valores e fundos imobiliários
B) Poupança
C) Deixar dinheiro na conta-corrente

Resposta certa: A (1 ponto)

Resultado final

• 0 a 3 pontos: Precisa estudar mais sobre investimentos!

• 4 a 6 pontos: Conhecimento intermediário. Falta pouco para dominar o tema.

• 7 a 9 pontos: Muito bem! Você está quase um expert em renda fixa.

• 10 pontos: Parabéns! Você é um verdadeiro mestre da Selic e sabe aproveitar bem os juros altos.